近期，国外化工巨头包括巴斯夫、拜耳、科莱恩、陶氏、赢创、朗盛、索尔维、Syensqo、SABIC等多家公司发布了2024年三季度业绩报告。

编者按，越南与东南亚其他国家一样，越南近几十年发展迅速，国内GDP大幅增长，主要原因是工业日益发展。但是农业仍然是越南经济的重要组成部分，在2022年，农业占该国GDP4000亿美元的12%。

按照我国上市企业披露要求，截止2024年10月31日，农药行业上市企业悉数发布了三季度业绩报告。中农纵横选择统计行业内36家上市公司（见表1），前三季度，这37家企业合计实现营收1360.37亿元，归母净利润合计28.15亿元，平均净利润率为2.1%。

近日，科迪华宣布与全球基因编辑技术先锋Pairwise公司达成战略合作。科迪华将通过旗下Corteva Catalyst平台向Pairwise投资2500万美元股权，并与其成立合资公司。此次合作的目标是在未来五年内加速基因编辑解决方案的开发与应用，帮助提高作物产量，特别是在气候变化加剧的情况下，提供应对方案。

近年受国内农药产能集中释放，海外库存调整等因素影响农药景气度下行导致公司业绩承压。中长期来看，全球农产品价格仍处于较好位置，人口增长及人均耕地面积的减少对农作物亩产提出了更高的要求，农药需求维持刚性增长。供给端国内环保要求日益严格也加速了落后中小产能的出清。

2024年1季度，我国农药贸易总体同比量增、额降，其中，进出口货物数量为77.12万吨，同比增长45.1%，4月份贸易数据继续向上修正（略，下同）；进出口金额为23.36亿美元，同比下降2.6%。

近60年的并购发展造就公司目前第五大农化巨头地位。目前全球农化市场规模较为集中，先正达、拜耳、巴斯夫、科迪华四 大巨头占据超过50%的市场份额。UPL依靠不断地并购扩张，目前已居全球第五大农化巨头地位。

全球农药市场研究的监测，2024年03月26日，扬农化工(600486.SH)发布2023年全年业绩报告。该公司报告期实现营业收入114.78亿元，同比下降27.41%。归属于上市公司股东的净利润15.65亿元，同比下降12.77%。归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润15.06亿元，同比下降22.05%。基本每股收益为3.868元/股。拟每10股派发现金红利8.80元(含税)。

全球农药市场研究监测，草铵膦巨头利尔化学3月22日晚披露了公司2023年年度报告，报告期内，公司的营业收入和净利润同比均有所下滑。利尔化学业绩变化背后，公司核心产品草铵膦竞争加剧，价格大幅下滑是主因。面对农化行业的变化，利尔化学也感受到了危机。公司在2023年年报中宣布，面对激烈的竞争带来的不确定性，为保持稳健的财务结构，公司需要储备一定的资金，因此决定2023年度暂不进行现金分红。

全球农药市场研究报道，当地时间3月5日，拜耳发布财报，2023年营收476.37亿欧元，同比下滑6.1%，中国区收入36.24亿欧元，与2022年的42.59亿欧元相比下滑14.91%，研发投入53.71亿欧元，同比下滑18.3%。

全球农药市场研究报道,2月29日，国家统计局公布《中华人民共和国2023年国民经济和社会发展统计公报》，其中三农领域多项数据值得关注。

全球农药市场研究报道，近日，利尔化学、兴发集团、美邦股份及国光股份等18家农药上市公司发布了2023年度业绩预告。在过往的一个财年，企业受国内外两个市场库存高企，供应过剩及预期的等多因素的叠加影响，农药产品价格大幅下跌，致使企业净利润普遍出现下滑，但有一些公司仍实现较好的盈利水平，甚至实现增长。

据全球农药市场研究的研究，2022年，美国转基因作物种植面积为7,470万公顷，占全球转基因作物种植面积的36.9%。除苜蓿外，所有转基因作物采用率均超过90%，其中，转基因大豆和棉花的种植面积均占95%，转基因玉米的种植面积占比为93%。

中国仅限出口农药登记政策在过去10多年的时间里不断更新。2020年，仅限出口农药登记政策及办理细则相继出台，彻底规范纳入登记管理，作为农药登记的一种类型——仅限出口登记，编号EX。近三年，约565个仅限出口农药取得登记，在整个农药出口的占比较大，约占到1/10的比例（数量/金额）。各大农药公司也相继得益于仅限出口农药正式政策的红利。2022年农业农村部农药检定所共计批准了720个农药登记证，其中有1/3为仅限出口登记证，增长速度很快。

中农纵横报道，10月18日，关于山东新和成氨基酸有限公司年产6万吨含磷氨基酸项目在相关网站审批前公示。

改革开放以来，蔬菜产业发展迅速，在保障市场供应、促进农业结构的调整、优化居民的饮食结构、增加农民收入、提高人民的生活水平等方面发挥了重要作用。2020年，全国蔬菜疫情后生产恢复较快，种植面积约3.2亿亩；产量约为7.22亿吨。据国家统计局最新数据显示，2020年，中国蔬菜总种植面积约3.22亿亩，在同年全国农作物总种植面积中比重约12.8%。

农业（种植业）和农药市场息息相关，印尼也是一个传统农业大国，农业产值占其国内生产总值的15%左右，农业从业人口占全国总人口的16%、占劳动力总人口的45%，全国耕地面积1450万公顷（约合2.18亿亩），土壤肥沃，适宜农业发展，农业人口约占全国人口的70％。耕地资源丰富，全国耕地面积约占国土面积的10％。印尼农林渔业增加值占总增加值比例为12.7%，是重要的支柱产业。

近日，中农纵横通过旗下公众号“全球农药市场研究”发布2022年全球农化企业TOP20榜单。榜单数据是根据企业最近企业年度财报、上市公司年报以及企业公开信息和中农纵横调研数据。

根据联合国粮农组织数据库的统计，20世纪90年代，全球农药出口总量每年约为100万～150万t。自2000年以后，全球农药出口量进入快速增长阶段，2004年，农药出口总量突破200万t；随后以每间隔4年时间，出口增长以100万t的速度快速增长，2008年突破300万t，2012年突破400万t，2016年全球出口总量达到550万t，2017年达到最高值，出口总量突破600万t，近年稳定在年出口总量580万～590万t。

当下原药及其制剂的价格呈现波动大和周期趋势，可以探究大宗原药及其制剂价格走势的协同和相关性。中农纵横采用计算机随机抽样的方法，对60种大宗农药进行抽样，得到6种原药产品和其对应的制剂产品，这些品种的名称为毒死蜱、阿维菌素、吡虫啉、草甘膦、乙草胺和多菌灵。

2022年世界政治经济动荡不安，俄乌战争暴发加剧了国际能源及原材料价格的上涨。有些国家政府因担心本国粮食供应不足，减少了粮食出口，导致国际粮价一度恐慌性暴涨。这样的大环境反而给生产供应作物种子和植保产品的跨国公司带来了市场机遇。2022年这些行业巨头的经营业绩均表现不俗，有的还赚得盆满钵满。截止2023年3月底，先正达、拜耳、巴斯夫、科迪华、富美实公司均已发布了2022年度财报，编者选择其中与农化业务相关的内容作简要汇总，以飨读者。

近日，美国农业部公布了该国2023年种植预期的调查结果。玉米、小麦和大豆播种面积预增。如玉米种植面积达到 3720万公顷（9200万英亩），预计将增加3.9%，大豆种植面积3540万公顷（8750 万英亩），预计比上年增长 0.1%。小麦面积达到 2020万公顷（4990万英亩），预计增加 9.0%，其中，冬小麦预计增长 12.7%，硬粒小麦播种面积预计增长 9.1%，但其他春小麦播种面积预计下降2.4%。

从全球视野看，作物保护品行业是刚性且从总量上看呈现稳步增长的存量市场。作物保护品的需求与人类对粮食及其他农作物需求密切相关。近年来，随着世界人口的增加、病虫害持续发生，全球作物保护品市场规模不断增加。