2024年中国乳制品行业白奶市场概述——巴氏乳市场规模有望进一步扩大
行业主要上市公司：光明乳业(600597)、伊利股份(600887)、妙可蓝多(600882)、天润乳业(600419)、新乳业(002946)、三元股份(600429)、燕塘乳业(002732)等
本文核心数据：白奶消费结构;常温乳市场竞争格局;白奶市场规模
定义及分类
按杀菌方式进行分类，白奶可分为巴氏杀菌乳和UHT常温乳等。其中，巴氏杀菌乳较好地保留了鲜奶原本的风味，但其保质期较短，通常只有1~2周;UHT乳通常保质期更长，在1~8个月左右，但其在通过高温杀菌延长保质期的同时也降低了活性营养物质，营养价值不如巴氏杀菌乳。目前，中国低温奶主要以巴氏杀菌乳为主，常温奶则主要以UHT奶为主。
行业发展现状
1、UHT常温乳消费占主导地位
在消费结构上，我国牛奶消费以UHT常温乳为主，2023年白奶消费中UHT奶、巴氏奶占比分别82.9%和17.1%。由于我国奶源分布与消费市场割裂明显，而巴氏乳保质期较短，运输半径有限，所以市场拓展范围必须以奶源地为圆心，冷链运输为半径，因而难以大规模替代UHT奶，因此我国常温白奶仍将在较长一段时期内占据主导地位，但未来随着冷链技术的成熟以及ESL技术的普及，低温奶销售半径将进一步增加。
2、常温白奶行业集中度高
我国常温白奶行业集中度较高，整体竞争格局稳定，形成以伊利、蒙牛为主导的双寡头竞争格局。按销售额进行测算，2023年常温白奶行业CR5约91%，Top5分别为伊利、蒙牛、皇氏、完达山、三元，其中伊利、蒙牛占比超80%，龙头企业在产品、品牌、渠道各个方面拥有绝对的领先优势，市场愈发向头部企业集中。
3、市场规模
从销售额来看，常温白奶行业2014年前保持着较高增速，2015年后增速基本上维持在3%-5%的水平，发展已进入成熟期。2023年我国常温白奶约为1198亿元，同比增长4.9%。
巴氏奶市场规模在2010-2021年间保持着高速增长，行业增速基本在10%以上，2021年更是突破新高，增速达到了20%。但2022年因疫情防控政策限制了消费场景，低温乳制品周转速度受限，行业增长也因此陷入停滞状态;2023年我国巴氏奶市场规模约为392亿元，同比增长转正，行业整体呈现复苏趋势。
